تحليل VSA - ما الإشارات التي يقدمها؟

تحليل VSA - ما الإشارات التي يقدمها؟

إذا كنت على اطلاع على عالم التداول، فلا شك أنك سمعت بمبادئ التحليلات الأساسية والفنية. عموما، تجيب التحليلات الأساسية على سؤال  لماذا تتحرك السوق؟  فيما تحاول التحليلات الفنية إيجاد إجابة على  متى ستحدث حركة السعر؟  ومع ذلك، قد لا تكون على دراية بنوع التحليلات الذي يجمع بين الأساسية والفنية. يدعى هذا النهج بـ VSA (تحليل فوليوم سبريد أو التحليل الحجمي) وهو يستخدم على نطاق واسع من قبل متداولي الأسهم. فيما يلي، سنطلعك على كيفية تطبيق VSA على تداول الفوركس.

 ما هو VSA؟

تم ابتكار VSA من قبل ريتشارد د. وايكوف، الذي بدأ بتداول الأسهم في عمر الخامسة عشر. مع نهاية القرن العشرين، قام توم ويليامز بتطوير أبحاث وايكوف وإنشاء منهجيته الخاصة. في كتابه   Master the Markets  ، ذكر أهمية ربط الفروقات السعرية (السبريد) بالأحجام وسعر الإغلاق.

ما هي الفكرة الأساسية من VSA إذا؟ التحليل الحجمي (فوليوم سبريد) هو نوع التحليل الذي يعتمد على الأحجام وسبريد الشمعدانات. وهو يحاول معرفة فروقات العرض والطلب التي تنتج عن كبار اللاعبين في سوق الفوركس (المتداولون المحترفون، المؤسسات، البنوك، وصناع السوق). إذا تمكنت من فهم طبيعة هذه الأمور، فقد تحصل على إشارات جيدة لدخول السوق.

 عناصر VSA

عليك تحديد ثلاثة متغيرات أساسية لمعرفة مقدار التوازن بين العرض والطلب. وهي كما يلي:

- مقدار الحجم على شريط (نطاق) السعر؛

- قمة وقاع شريط السعر (النطاق)؛

- سعر الإغلاق.

عادة ما يقلل المبتدئون من شأن الأحجام، ومع ذلك، فإن الحجم يعتبر عنصرا هاما في تحليل السوق. يعكس الحجم مقدار الصفقة بينما يوضح نطاق السعر الحركة بالنسبة للحجم.

بناء على هذه العناصر، يمكن للمتداول أن يفهم الحالة (المرحلة) الراهنة في السوق. يمكننا تحديد أربعة من هذه المراحل، وفقا للسيد وايكوف:

- التجميع أو التراكم (يقوم محترفو السوق بالشراء وفقا لأسعار الجملة خلال ظروف ذروة البيع)؛

- الصعود (حركة صاعدة)؛

- التصريف أو التوزيع (يبيع محترفو السوق بأسعار التجزئة أثناء ظروف ذروة الشراء)؛

- الهبوط (حركة هبوطية).

 كما نعلم، استخدم ريتشارد د. وايكوف هذا النهج لتداول الأسهم، لكن كيف بإمكان متداول الفوركس تطبيقه عمليا؟ لنتعرف إلى ذلك معا.

VSA بالنسبة لمتداولي الفوركس

هناك جدل كبير في أوساط المتداولين فيما إذا كان من الممكن تطبيق VSA في سوق الفوركس، والسبب يعود لكون الفوركس سوقا لامركزية خلافا لسوق الأسهم. وبالتالي، فإن الأحجام الحقيقية غير متوفرة. ومع ذلك، يمكنك تحليل السوق من خلال النظر إلى الحجم المشاهد في كل شريط (نطاق).

في MT4، ليس عليك سوى النقر بالزر اليميني على المخطط، ثم على   الأحجام   لتتمكن من مشاهدتها.

كما يمكنك الضغط على Ctrl+L في لوحة المفاتيح خاصتك.

 النماذج الكلاسيكية لتحليل VSA

هناك العديد من التفسيرات لـ VSA، مما يجعل من الصعب فهمه بالنسبة للمتداول المبتدئ. فيما يلي، سوف نقدم لك عددا من أكثر نماذج VSA شيوعا، وفقا لتوم وليامز، والتي قد تساعدك في مجاراة اللاعبين المحترفين.    

علامات القوة مع الشمعدانات الصعودية:

النموذج الأول - الشريط (النطاق) الصاعد ذو الحجم (القياس) العادي. أغلق السعر بالقرب من القمة. الحجم أعلى من المتوسط لـ ١٥-٢٠ يوما، والأهم من ذلك، أنه أعلى من النطاق السابق.

يظهر هذا النموذج أن الطلب يتزايد والارتفاع سيستمر.

 النموذج الثاني - شمعدان صاعد/هابط (الصاعد يعطي إشارة أقوى). تم تحديث الحد الأدنى. الحجم (القياس) أكبر من المعتاد. سعر الإغلاق قريب من القمة. حجم عالٍ.

يشير هذا النموذج إلى انعكاس محتمل.

 النموذج الثالث - شمعدان صاعد/هابط (الصاعد يعطي إشارة أقوى). تم تحديث الحد الأدنى. حجم (قياس) الشمعدان كبير وسعر الإغلاق قريب من القمة. حجم منخفض.

هذا يظهر أن المحترفين لا يدعمون السوق الهابطة بعد الآن.

علامات القوة مع الشمعدانات الهبوطية:

النموذج الأول - حجم (قياس) الشمعدان صغير. سعر الإغلاق قريب من القمة. أحجام عالية.

يغطي لاعبو السوق الرئيسيين كامل العرض. لا يملك الدببة ما يكفي من القوة للتغلب على سعر الافتتاح.

النموذج الثاني - شمعدان هابط. حجم (قياس) الشمعدان صغير. الحجم صغير. سعر الإغلاق قريب من القاع.

يعكس النموذج غياب البائعين في السوق.

 علامات الضعف:

النموذج الأول - نطاق صاعد. حجم النطاق صغير. سعر الإغلاق قريب من قاع الشمعدان. أحجام عالية. يحدث أثناء الترند الصاعد.

وهو إشارة على ضغط بيع عالٍ.

النموذج الثاني - نطاق صاعد، قياس صغير، حجم صغير أو صغير للغاية. يحدث خلال الترند الهابط.

قد يشير هذا النموذج إلى انتهاء محتمل للتصحيح أثناء الترند الهابط. 

 قدم توم ويليامز المزيد من الأمثلة، لكن ننصح بعدم اتباعها دون تفكير بل يجب التدقيق مرتين قبل اتخاذ قرارات التداول.

الخلاصة

يساعد التحليل الحجمي (تحليل فوليوم سبريد) على فهم طبيعة وسلوك السوق وفقا للأحجام وتحليل الشمعدانات. ومع ذلك، عليك تطبيقه بمنتهى الدقة وأخذ كافة المتغيرات بعين الاعتبار.